தாரளமயமாக்கப்பட்ட பணம் எடுக்கும் விதிகள் தேசிய ஓய்வூதிய முறையை (National Pension System (NPS)) பிரபலப்படுத்தலாம்.
கோவிட்-19க்குப் பிறகு இந்திய முதலீட்டாளர்கள் சந்தையுடன் இணைக்கப்பட்ட தயாரிப்புகள் மீது அதிகரித்து வரும் ஈர்ப்பைக் காட்டியுள்ளனர். இது பரஸ்பர நிதித் துறையின் சொத்துக்களை காப்பகப்படுத்துதல் மார்ச் 2020-ல் ₹22 லட்சம் கோடியிலிருந்து ஆகஸ்ட் 2025-ல் ₹75 லட்சம் கோடியாக அதிகரித்தது. இருப்பினும், தேசிய ஓய்வூதிய முறை (National Pension System (NPS)) புறக்கணிக்கப்பட்டுள்ளது. தனியார் துறை மற்றும் சுயதொழில் செய்பவர்களுக்கு திறந்திருக்கும் தேசிய ஓய்வூதிய முறையின் அனைத்து குடிமக்கள் மாதிரி, நல்ல வருமானத்தை அளித்தாலும் ரூ.76,000 கோடி சொத்துக்களை மட்டுமே நிர்வகிக்கிறது. தேசிய ஓய்வூதிய முறையின் நன்மைகள் முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் பங்களிப்புகளை மாற்றிக்கொள்ள நெகிழ்வுத்தன்மை, மிகக் குறைந்த நிர்வாகக் கட்டணங்கள் மற்றும் முதலீட்டாளர் பணம் எங்கு பயன்படுத்தப்படுகிறது என்பதில் உள்ள வெளிப்படைத்தன்மை ஆகியவை ஆகும்.
இருப்பினும், முதிர்வு வருமானத்தைப் (maturity proceeds) பயன்படுத்துவதில் கடுமையான விதிகள், ஊழியர்களின் வருங்கால வைப்பு நிதி மற்றும் பொது வருங்கால வைப்பு நிதி போன்றவைகளுடன் ஒப்பிடும்போது முதலீட்டாளர்களுக்கு ஒரு ஏமாற்றமாக உள்ளன. ஓய்வூதிய நிதி ஒழுங்குமுறை மற்றும் மேம்பாட்டு ஆணையத்தின் (Pension Fund Regulatory and Development Authority (PFRDA)) சமீபத்திய வெளிப்பாடு வரைவு, இந்தக் குறைபாடுகளை சரிசெய்ய தேசிய ஓய்வூதிய முறை கட்டமைப்பில் மாற்றங்களை மேற்கொள்ள முன்மொழிகிறது. முதலீட்டாளர்களுக்கு மிகவும் நிவாரணம் அளிக்கக்கூடிய மாற்றம் கட்டாய வருடாந்திர தொகை செலுத்தும் அம்சத்தில் முன்மொழியப்பட்ட தளர்வு ஆகும். தற்போது, தேசிய ஓய்வூதிய முறை சந்தாதாரர்கள் ஓய்வு பெறும்போது, அவர்கள் தங்கள் திரட்டப்பட்ட நிதியை ஒரே நேரத்தில் திரும்பப் பெற அனுமதிக்கப்படுவதில்லை. அதற்குப் பதிலாக, அவர்கள் வருடாந்திர திட்டங்களில் குறைந்தது 40 சதவீதத்தை மீண்டும் முதலீடு செய்ய வேண்டும். இந்த விதி தேசிய ஓய்வூதிய முறையில் முதலீடு செய்வதற்கு ஒரு பெரிய தடையாகும். காப்பீட்டாளருக்கு முன்கூட்டியே பெரிய தொகையை செலுத்திய பிறகு, முதலீட்டாளர்கள் நிலையான ஓய்வூதியத்தைப் பெறுகிறார்கள். இது பணவீக்கத்திற்கு ஏற்ப மாறாது மற்றும் 4-6 சதவீத வரி விதிக்கக்கூடிய வருமானத்தை மட்டுமே வழங்குகிறது. கடுமையான விதிகள் இருப்பதால் முன்கூட்டியே பணத்தை எடுப்பது கடினம், அவசர காலங்களில் இது மேலும் கடினமாகிறது.
இந்த அம்சங்களைக் கருத்தில் கொண்டு, தேசிய ஓய்வூதிய முறை (National Pension System (NPS)) அனைத்து குடிமக்களும் தங்கள் பணத்தில் 80%-ஐ மொத்தமாக எடுத்துக்கொண்டு, ஓய்வூதியங்களை வாங்க 20% மட்டுமே பயன்படுத்த அனுமதிக்கும் புதிய திட்டம் ஒரு நல்ல மாற்றமாகும். உண்மையில், தேசிய ஓய்வூதிய முறை முதிர்வு வருமானத்தைப் பயன்படுத்துவதை முற்றிலுமாக விடுவிக்கவும், அரசு மற்றும் நிறுவன சந்தாதாரர்களுக்கான 40 சதவீத வருடாந்திர தொகை செலுத்தும் விதியை நீக்கவும் ஒழுங்குமுறை ஆணையம் முயற்சிக்க வேண்டும். இரண்டாவது பெரிய தடையாக இருப்பது, சந்தாதாரர்கள் தங்கள் கணக்குகளை மூடிவிட்டு, 60 வயதுக்குப் பிறகுதான் பணத்தை எடுக்க முடியும். இந்தியாவின் பணியாளர்களில் பெரும்பான்மையானவர்கள் சுயதொழில் செய்பவர்களாக இருப்பதால், வேலை அதிகரித்து வருவதாலும், சம்பளம் வாங்கும் ஊழியர்கள் முன்கூட்டியே ஓய்வு பெற விரும்புவதாலும், சீரான ஓய்வூதிய வயது 60 என்ற காலத்தால் முரணானது. எனவே, முதலீட்டாளர்கள் 15 ஆண்டுகள் முடிந்ததும் தங்கள் தேசிய ஓய்வூதிய முறை கணக்குகளை மூட அனுமதிக்க வேண்டும் என்ற பரிந்துரை நடைமுறைக்கு ஏற்றதாக இருக்கும்.
இருப்பினும், ஊழியர்கள் தங்கள் பணி வாழ்க்கையில் அடிக்கடி பணம் எடுக்க அனுமதிக்கும் திட்டத்தை மறுபரிசீலனை செய்ய வேண்டும். தேசிய ஓய்வூதிய முறை சந்தாதாரர்கள் இப்போது இருப்பது போல் மூன்று முறை மட்டும் பணம் எடுக்காமல், ஓய்வு பெறுவதற்கு முன்பு ஆறு முறை பணம் எடுக்கலாம் என்று கூறுகிறது. அதிர்ஷ்டவசமாக, முன்கூட்டியே பணம் எடுப்பதற்கான தற்போதைய 25 சதவீத வரம்பு தொடர்ந்து இருக்கும். ஓய்வூதிய நிதி ஒழுங்குமுறை மற்றும் மேம்பாட்டு ஆணையம் (Pension Fund Regulatory and Development Authority (PFRDA)) வருடாந்திரம் மற்றும் திரும்பப் பெறுதல் விதிகளில் மாற்றங்களைத் தொடர வேண்டும். தேசிய ஓய்வூதிய முறை திரும்பப் பெறுதலுக்கான முழுமையாக வரி விலக்கு (fully tax-free (EEE)) என்று நிதி அமைச்சகம் தெளிவாகக் கூறினால், அது இந்தத் திட்டத்தை மேலும் பிரபலமாக்கும்.